Så kan en unik företagsidentitet förhindra misstag vid sanktionsscreening
Vad händer om ditt företag har samma namn, eller ett mycket liknande namn, som en enhet på en sanktionslista?
Ditt företag är inte sanktionerat. Dess ägare är inte sanktionerade. Det kanske inte har någon som helst koppling till den sanktionerade enheten.
Men ett automatiserat granskningssystem ser namnet först.
Vid internationella betalningar, kundkännedom och andra finansiella tjänster granskar banker och andra reglerade institutioner parter mot sanktionslistor och andra bevakningslistor. När dessa kontroller bygger på namn och annan konventionell företagsinformation kan liknande namn ge upphov till potentiella träffar som kräver vidare utredning.
Detta väcker en viktig fråga som ett företagsnamn ensamt inte alltid kan besvara:
Vilken juridisk person handlar det egentligen om?
Legal Entity Identifier (LEI) erbjuder ett globalt unikt sätt att identifiera juridiska personer över landsgränser. Sanktionsscreening är varken det ursprungliga eller det enda användningsområdet för LEI, men GLEIF har allt mer fokuserat på hur LEI kan göra sanktions- och penningtvättskontroller mer exakta och effektiva.
Samma namn betyder inte samma företag
Företagsnamn är inte globalt unika.
Företag med samma eller mycket liknande namn kan verka i olika länder. Översättning och translitterering kan också förändra hur namn skrivs, och olika databaser kan registrera samma företag under något olika namn.
Vid sanktionsscreening skapar detta ett verkligt problem.
Om ett granskningssystem hittar ett liknande namn på en sanktionslista kan det generera en potentiell träff. Det innebär inte automatiskt att det granskade företaget är sanktionerat. Compliance-team behöver utvärdera träffen med hjälp av annan identifierande information.
Felaktiga träffar av det här slaget kallas ofta falska positiva.
Felaktiga träffar av det här slaget kallas ofta falska positiva. GLEIF har lyft fram problemet med falska träffar vid sanktions- och bevakningslistscreening och potentialen för LEI att göra identifieringen av juridiska personer mer precis.
Ett namn talar om vad ett företag heter. En LEI talar om vilket företag det är.
En LEI är en alfanumerisk identifierare på 20 tecken som unikt identifierar en specifik juridisk person.
Till skillnad från ett företagsnamn är en LEI globalt unik.
En LEI-post kopplar samman identifieraren med standardiserad referensdata om den juridiska personen, inklusive dess officiella juridiska namn, registrerade adress, jurisdiktion och registreringsinformation. Det globala LEI-systemet kan även tillhandahålla nivå 2-data som beskriver ägarförhållanden när GLEIFs rapporteringsregler kräver eller tillåter att sådana förhållanden rapporteras.
Detta skapar en viktig skillnad.
Om två företag båda heter ABC Trading Ltd räcker kanske inte namnen ensamma för att skilja dem åt.
Om det ena har LEI A och det andra LEI B, identifierar det globala LEI-systemet dem som två separata juridiska personer.
Vid sanktionsscreening kan den skillnaden vara mycket värdefull.
Hur hjälper LEI vid sanktionsscreening?
Traditionell sanktionsscreening jämför ofta namn, adresser, jurisdiktioner och andra identifierande egenskaper.
LEI tillför ytterligare ett verktyg: en standardiserad och globalt unik identifierare för juridiska personer.
När både det granskade företaget och den relevanta sanktions- eller riskdatan innehåller en LEI kan systemen jämföra identifierarna direkt. LEI-koder kan även utgöra en gemensam referenspunkt som kopplar samman information om samma juridiska person mellan olika datamängder.
Detta bidrar till att:
skilja mellan företag med identiska eller liknande namn;
minska antalet falska positiva orsakade av namnbaserad screening;
koppla samman information om samma juridiska person mellan olika databaser;
påskynda utredningen av potentiella sanktionsträffar;
förbättra precisionen i automatiserade compliance-processer.
GLEIF har undersökt sanktionsscreening som ett användningsområde för LEI tillsammans med flera organisationer inom finans- och databranschen. GLEIF har även samarbetat med OpenSanctions och Open Ownership kring ett initiativ känt som Transparency Fabric.
Kärnan i konceptet är en enkel idé: använda LEI som en gemensam identifierare för att koppla samman olika datamängder.
Transparency Fabric visar vart utvecklingen är på väg
Transparency Fabric, utvecklat av GLEIF, OpenSanctions och Open Ownership, samlar identitetsinformation om juridiska personer, ägarinformation, sanktionsdata och annan relevant information.
LEI fungerar som en gemensam identifierare som hjälper till att koppla information från olika källor till samma juridiska person.
Detta spelar roll eftersom kontroller av finansiell brottslighet handlar om mer än att bara kontrollera om ett visst företagsnamn förekommer på en sanktionslista.
Compliance-team kan även behöva förstå vilka andra företag och personer som har kopplingar till det företaget.
Genom Transparency Fabric har GLEIF, OpenSanctions och Open Ownership visat hur LEI-koder kan koppla samman information om juridiska personer med ägar- och sanktionsdata. Initiativet visar även hur detta tillvägagångssätt kan bidra till att kartlägga mer komplexa företagsrelationer.
Detta illustrerar ett bredare värde med LEI.
Identifieraren behöver inte själv innehålla all riskinformation. Istället utgör den en gemensam referenspunkt som kan hjälpa till att koppla information från olika källor till rätt juridiska person.
Innebär en LEI att ingen kan förväxla ditt företag med en sanktionerad enhet?
Nej.
Denna distinktion är viktig.
En LEI bevisar inte att ett företag är fritt från sanktioner. Det är inget compliance-certifikat, och att ha en LEI garanterar inte att en bank behandlar en betalning utan ytterligare kontroller.
Inte alla sanktionslistor, banker, betalningsleverantörer eller granskningssystem använder för närvarande LEI.
En LEI kan därför inte eliminera alla falska positiva.
Det som LEI faktiskt löser är ett av de grundläggande problemen vid sanktionsscreening: den hjälper till att fastställa exakt vilken juridisk person systemet eller compliance-teamet kontrollerar.
I takt med att fler betalningssystem, sanktionsdatabaser och compliance-processer integrerar LEI kan det praktiska värdet av denna exakta identifiering öka.
Värdet av en LEI sträcker sig bortom regelefterlevnad
Många företag stöter först på LEI när en bank, mäklare eller annan finansiell institution meddelar att de behöver en för en viss transaktion.
Som ett resultat ser många företag LEI enbart som ett regelkrav.
Men idén bakom är mycket bredare.
En LEI ger ett företag en global identitet som finansiella system och andra organisationer kan använda över länder och register. Det globala LEI-ekosystemet erbjuder ett gemensamt ramverk för att identifiera samma juridiska person över olika jurisdiktioner.
Sanktionsscreening är ett bra exempel på varför detta kan spela roll för företaget självt.
Ett företag har ett intresse av att göra det så enkelt som möjligt för en bank, betalningsleverantör, kund eller affärspartner att fastställa: det här är precis det företag jag tror att jag har att göra med.
Inte ett annat företag med samma namn.
Inte ett liknande namngivet företag i en annan jurisdiktion.
Och inte en sanktionerad enhet som råkar ha ett liknande namn.
Samma princip gäller även vid Know Your Business (KYB) och verifiering av affärspartner, där företag behöver tillförlitlig information om sina motparters identitet, juridiska status och ägarförhållanden.
LEI som en sammankopplande punkt för global företagsidentitet
GLEIFs arbete med sanktionsscreening, gränsöverskridande betalningar och företagsägande pekar mot en bredare utveckling.
LEI:s roll fortsätter att växa bortom dess ursprungliga användning inom rapportering av finansiella transaktioner.
Organisationer kan använda samma identifierare för att koppla samman ett företag med registerinformation, ägarförhållanden, data från finansmarknaden, sanktionsinformation och annan riskdata.
En gemensam identifierare spelar roll eftersom databaser inte alltid beskriver samma företag på exakt samma sätt. Namn kan variera. Adresser kan ändras. Olika system kan använda olika format och lokala registreringsnummer.
LEI erbjuder en konsekvent referenspunkt.
Inte alla finansiella system eller compliance-system utnyttjar för närvarande denna möjlighet fullt ut. Användningen varierar mellan marknader, datamängder och organisationer.
Men den underliggande principen är enkel: ju mer exakt ett digitalt system kan identifiera ett företag, desto mindre behöver det förlita sig enbart på ett namn.
Vid sanktionsscreening kan detta ha ett mycket praktiskt värde.
LEI, AML och sanktionsscreening hänger samman, men är inte samma sak
Sanktionsscreening utgör en del av det bredare ramverket för bekämpning av finansiell brottslighet.
AML-processer kan omfatta att verifiera ett företags identitet, förstå dess verkliga huvudmän och bedöma kund- och transaktionsrisker. Sanktionsscreening fokuserar på att identifiera om en part, eller en närstående person eller enhet, matchar en person eller organisation som är föremål för sanktioner.
LEI kan hjälpa båda processerna att besvara samma grundläggande fråga: Vilken juridisk person handlar det egentligen om?
Vi har undersökt LEI:s bredare roll inom penningtvättsbekämpning i vår artikel om LEI-koder och penningtvättsbekämpning.
Bör ditt företag skaffa en LEI av den här anledningen?
Om regelverket redan kräver att ditt företag har en LEI är svaret enkelt.
Utan ett sådant krav beror den praktiska nyttan på i vilka länder, finansiella system och affärsrelationer ditt företag är verksamt. Det beror även på om dina banker, betalningsleverantörer, motparter och compliance-system använder LEI i sina identifieringsprocesser.
Om ditt företag ännu inte har en LEI kan du registrera en LEI hos LEI System. Om du redan har en LEI hos en annan leverantör kan du överföra din LEI till LEI System och behålla samma LEI-kod.
Men företag behöver inte bara se värdet av en LEI utifrån en enda fråga: ”Kräver lagen att vi har en?”
Det finns en annan fråga värd att ställa: ”När ett annat företag eller ett automatiserat system kontrollerar vår verksamhet, hur lätt är det att fastställa att vi verkligen är de vi säger att vi är?”
Företagsnamn kan ändras. Andra företag kan dela samma namn. Registreringsnummer fungerar oftast bara inom nationella eller jurisdiktionsspecifika system.
LEI erbjuder något annat: en globalt unik identifierare kopplad till standardiserad referensdata om en specifik juridisk person.
Sanktionsscreening är ett område där värdet av den skillnaden blir särskilt tydligt.